por HELENA OTAVIANO*

Consideraciones sobre experiencias de "dotaciones” en EE. UU. y Brasil

La Ley Federal 13.800, del 4 de enero de 2019, promulgada por el actual gobierno, crea la personalidad jurídica de un fondo de dotación administrado por una entidad administradora. Esta entidad gestora puede/debe utilizar los recursos del fondo de dotación, o más específicamente, los rendimientos de las inversiones realizadas con ellos, en actividades relacionadas con la educación, la investigación científica y tecnológica, la cultura, entre otras. Estas actividades deben ser desarrolladas en y por las instituciones públicas, incluidas las Universidades. Los recursos deben ser utilizados para fines previamente definidos; es decir, la institución pública donde se desarrollarán las actividades no puede decidir libre y autónomamente sobre las actividades realizadas.

La entidad gestora puede comercializar los derechos de propiedad intelectual e incluso la marca de la institución pública, incorporando los resultados económicos a su patrimonio. En resumen, la entidad gestora, institución privada, tendrá la facultad de decidir sobre las actividades a realizar por las instituciones públicas y comercializar el resultado obtenido, y sus decisiones se toman en función de los intereses de las personas físicas y jurídicas de interés privado. .

Esta ley es quizás uno de los factores que hizo resurgir la idea de un fondo de dotación para la USP. Como la ley citada confunde este fondo con los fondos existentes en unas pocas y pequeñas Universidades privadas en USA, llamadas allí dotaciones (reflejando el hecho de que se originaron a partir de donaciones), es necesario recordar algunos hechos que ocurren en ese y otros países e interpretarlos.

(1) Para qué son las dotaciones. Si bien hay casos en los que un determinado fondo se gasta en su totalidad, un objetivo típico de los fondos de dotación es destinar únicamente la remuneración de las inversiones realizadas, sin comprometer el principal. Por lo tanto, para que dichos fondos tengan alguna relevancia práctica, los rendimientos generados por las inversiones realizadas no deben ser insignificantes en comparación con los presupuestos de las instituciones.

(2) Donde existan. En el sector de la educación, las dotaciones de esta naturaleza existen solo en algunas de las universidades privadas más pequeñas de los EE. UU. En la gran mayoría de las instituciones de educación superior de ese país, públicas o privadas, dichos fondos no existen o son insignificantes, es decir, la remuneración obtenida de las aplicaciones e inversiones financieras no tiene relevancia en el financiamiento de las instituciones. Una situación similar ocurre en otros países.

(3) Fondos de dotación estadounidenses e instituciones públicas y privadas. Para tener una idea de la trascendencia de estos fondos en EE.UU., es necesario recordar que 3/4 de los estudiantes de educación superior en ese país están matriculados en instituciones públicas, entre ellas aquellas que combinan altísimo nivel científico, cultural , desempeño artístico y tecnológico con la formación de gran número de profesionales. De la cuarta parte restante de los estudiantes estadounidenses, la gran mayoría está inscrita en instituciones privadas cuyas dotaciones, si las hay, son insignificantes.

(4) Dotaciones Los significativos solo existen en unas pocas instituciones privadas pequeñas de la élite estadounidense. Las diez universidades privadas más ricas de los EE. UU. poseen cerca de la mitad de todas las dotaciones, pero solo el 0,5% de los estudiantes (licenciatura y posgrado) en ese país. Todos estos cuentan con dotaciones de más de un millón de dólares por alumno, lo que hace que sus ingresos sean expresivos al compararlos con el costo de su operación.

(5) dotaciones en universidades públicas de EE. Entre las universidades públicas de ese país, hay casos raros de dotaciones significativas. Por ejemplo, la Universidad de California, con cerca de 300 estudiantes, tiene una dotación inferior a la mitad de la de Harvard, con unos 20 estudiantes; es decir por alumno dotación en la Universidad de California es del orden del 3% de la de Harvard. En la Universidad Estatal de California, con medio millón de estudiantes, la dotación por estudiante es del orden de una milésima parte de la de las instituciones privadas más ricas juntas.

Una situación similar ocurre en las dos grandes universidades públicas del estado de Nueva York, la Universidad del Estado y Universidad de la ciudad, con alrededor de 700 alumnos en su conjunto. En general, la dotación por inscripción en las universidades públicas de EE. UU. está entre $ 20 y $ 25, y muy pocas instituciones tienen valores superiores a $ 100. En consecuencia, las ganancias financieras generadas por las dotaciones de las universidades públicas estadounidenses son insignificantes en comparación con sus presupuestos.

(6) Recursos de US Public Universities y USP. Si bien la USP no tiene un fondo de dotación de la Ley 13.800, ha acumulado recursos en efectivo que, en comparación con su presupuesto, son superiores o incluso muy superiores a la relación entre los fondos de dotación y los presupuestos de las universidades públicas estadounidenses.

figura – Número de matrículas de pregrado y posgrado en instituciones estadounidenses y dotación por estudiante, en dólares. A la derecha de la línea vertical se encuentran instituciones con más de 25 alumnos, aproximadamente; por encima de la línea horizontal, instituciones cuyas dotaciones por alumno superen los $30.000. Los círculos vacíos representan instituciones privadas; círculos completos, instituciones públicas. No se incluyeron instituciones con menos de 10 estudiantes; solo se incluyó una pequeña parte de las instituciones públicas con 10 estudiantes o más.

Cifra construida a partir de fuentes consultadas entre octubre y diciembre de 2021.

Las instituciones privadas que tienen una dotación importante tienen pocos estudiantes y ocupan el rectángulo superior izquierdo. Las instituciones públicas ocupan el rectángulo inferior derecho, correspondiente a un gran número de estudiantes y un pequeño dotaciones por inscripción.

(7) Impuestos sobre la renta y el patrimonio de EE. UU. y beneficios de obsequios. Las tasas impositivas en los EE. UU. son generalmente mucho más altas que en Brasil. La tasa máxima por herencia es actualmente del 40%; Además de este impuesto federal, varios estados aplican impuestos sucesorios adicionales. (A modo de comparación, en Brasil no existe impuesto federal sobre sucesiones y el impuesto estatal, en el caso del estado de São Paulo, es del 4%). En ese país, este impuesto alcanzó más del 70% en el período caracterizado por la así llamado nuevo acuerdo, desde mediados de la década de 1930 hasta su final, que coincide con el inicio de la administración Reagan. Así, una donación hecha por un multimillonario tenía poco efecto sobre la cantidad a recibir por los herederos; la combinación de recibir una herencia multimillonaria enmarcada por un apellido en una institución académica, una institución de caridad o una sala de museo puede ser gratificante.

(8) Beneficios financieros de los donantes. En los EE. UU., además de los impuestos sobre la renta federales, existen impuestos sobre la renta estatales y, en algunos casos, locales. (La tasa federal máxima es del 37 %, por debajo del nivel anterior a Trump del 39,6 %). Combinando los impuestos federales, estatales y locales, la tasa máxima puede superar el 50 % del tramo máximo.^[i] (en Brasil, es del 27,5%). Dado que las donaciones a determinadas entidades se deducen de los ingresos, una donación puede ser económicamente ventajosa, con varios trucos que pueden convertir una donación en una ganancia de ingresos, no en reducciones.^[ii].

(9) Dotaciones en países distintos a los EE.UU. Como ya se ha dicho, los fondos de dotación en otros países, al estilo de las pequeñas universidades privadas de EE. UU., son muy raros y tienen valores insignificantes. Incluso en las dos universidades británicas que cuentan con dichos fondos^[iii], los valores por alumno están muy por debajo de los verificados en esas Universidades de élite y para las élites en USA. En los casos de otras Universidades del Reino Unido, los valores no superan la centésima parte de lo que se encuentra en USA. En el caso de las universidades francesas, por regla general, la situación es aún menos significativa que en el Reino Unido.

(10) ¿Por qué en los EE.UU.? Si bien las donaciones son parte de la cultura estadounidense, y por eso incluso reciben incentivos fiscales, no es solo por benevolencia lo que se hace. Además de las ventajas económicas ya mencionadas, es una forma de acercarse a otras personas que representan el poder económico y político o de adentrarse en un entorno sofisticado, lo que explica las elevadas donaciones a museos y otras organizaciones artísticas. Así, las donaciones pueden convertirse en una especie de pasaporte. No por casualidad, la mayoría de las Universidades de élite tienen nombres que coinciden con los apellidos de los llamados “barones del robo”,^[iv] multimillonarios que buscaron embellecer sus nombres y dejar a sus herederos no solo las montañas de dinero que lograron ganar.

(11) Imperio de noticias falsas. En Brasil, en un período reciente, las mentiras fueron relativizadas y lanzadas con tal intensidad (siempre que sean en interés de los grupos económicamente dominantes, por supuesto), que pasaron a ocupar espacios antes inimaginables. Medida Provisional 851/2018, que dio origen a la citada ley 13.800^[V], que ahora permite que el sector privado se beneficie de las Universidades y otras instituciones públicas, afirma, en su justificación, que “la experiencia internacional demuestra que los fondos patrimoniales representan una importante fuente de ingresos para las instituciones públicas, especialmente las donaciones a Universidades y entidades de conservación del patrimonio histórico son extremadamente importante en otros países. En este sentido destaca Estados Unidos, donde sus Universidades más importantes cuentan con fondos multimillonarios. La Universidad de Harvard, por ejemplo, tiene un fondo cuyos activos se estiman en US$ 37,6 millones. Otras universidades de primer nivel, como Stanford, Princeton y Yale, administran fondos con activos estimados entre US$ 20 y 25 mil millones”.

La cantidad de manipulación en este pequeño texto es notable. La experiencia internacional no lo demuestra; por el contrario, muestra que las instituciones públicas son financiadas por el sector público con recursos públicos provenientes de los impuestos. La expresión en otros países se refiere únicamente a EE.UU. Las instituciones mencionadas no son públicas, son privadas. No cabe duda que las Universidades de la élite económica norteamericana son muy densas, teniendo indicadores muy significativos cuando se relativizan a sus pequeños tamaños; sin embargo, clasificarlas como las Universidades más importantes denota un sesgo de análisis y desconocimiento respecto al tamaño y calidad de las Universidades públicas en ese país.

Una posible conclusión

Las dotaciones que realmente benefician a las instituciones a las que están conectadas es algo que existe solo en el caso de las entidades privadas estadounidenses de élite. La inexistencia o insignificancia de tales fondos en las instituciones públicas de ese país es que no es posible hacer negocios con ellos, como definir libremente el destino de los recursos.^[VI] Las donaciones a instituciones privadas pueden estar asociadas a la adquisición de una especie de pasaporte para que una persona sea admitida en un determinado entorno, especialmente en un entorno que esté vinculado a sus intereses personales y de clase.

Los incentivos fiscales hacen que quienes, de hecho, paguen por las donaciones realizadas sean los demás contribuyentes, quienes deberán compensar la pérdida de ingresos ocasionada por las donaciones.

Este texto es solo un atisbo de una realidad más compleja, pero tal vez sea suficiente para dejar en claro que los fondos patrimoniales no responden a ningún interés de la mayoría de las personas, respondiendo únicamente al interés de un pequeño grupo que posee y controla las finanzas. recursos.

*Otaviano Helena es profesor titular del Instituto de Física de la USP, ex presidente de la Adusp y del INEP. Autor, entre otros libros, de Un diagnóstico de la educación brasileña y su financiación (Autores asociados).

Notas

[i] Por ejemplo, una persona con ingresos muy altos en la ciudad de Nueva York estará sujeta a una tasa federal máxima del 37 %, más el 10,9 % correspondiente a la tasa estatal máxima y el 3,9 % a la tasa municipal.

[ii] Aquí hay algunos ejemplos de posibles trucos escuchados o leídos por el autor. (a) Donar parte de un gran terreno para que una Universidad construya un nuevo edificio, lo que conducirá a una apreciación ventajosa del resto de la propiedad; la donación aumentó el patrimonio de esa persona que donó. (b) Un millonario que invierte en la industria de la lucha libre funda una entidad benéfica diseñada para promover actividades en comunidades necesitadas y la utiliza para seleccionar luchadores con quienes firmará contratos ventajosos. (c) Un bien cuyo valor por el cual fue adquirido es, digamos, 30 unidades de dinero, se dona como si valiera 100 y éste es aceptado por la entidad receptora, deduciéndose este valor de la renta imponible del donante. Esa persona, que donó algo por valor de 30, dejará de pagar 37 de impuestos federales sobre la renta.

[iii] Dotaciones parecen existir solo en dos universidades de Inglaterra, Cambridge y Oxford, pero no en instituciones de otros países del Reino Unido.

[iv] Ver la entrada “Robberbaron (industrialist)”, de la versión en inglés de Wikipedia

[V] El mencionado MP puede ser consultado en www.camara.leg.br/proposicoesWeb/prop_mostrarintegra;jsessionid=node0nvw9go101w9ukqbm8ok9be209791936.node0?codteor=1696057&filename=MPV+851/2018

[VI] Existen casos de donaciones a universidades públicas asociadas a prácticas como vincular una donación a la aceptación de admisión de una persona en particular, beneficiando a donantes, familiares y amigos; ver, pág. ex., www.nbcnews.com/news/us-news/university-california-admitted-dozens-wealthy-white-students-favors-audit-finds-n1240766. Esta práctica no es ilegal en instituciones privadas.